Cinci indicatori economici pentru a vă îmbunătăți investiția
De exemplu, să presupunem că un investitor internațional a generat profituri sănătoase în ultimii ani din acțiunile braziliene .
Un investitor care urmărește indicele prețurilor de consum ("CPI") poate observa că inflația este în creștere, ceea ce înseamnă că banca centrală poate decide să majoreze ratele dobânzilor. Știind că majorările ratei dobânzii tind să rănească acțiunile, investitorul își poate reduce participațiile.
În acest articol, vom analiza cei mai importanți cinci indicatori economici pe care fiecare investitor internațional ar trebui să le cunoască și cum să le folosească în domeniu.
# 1: Produsul intern brut
Produsul intern brut ("PIB") reprezintă valoarea de piață a tuturor bunurilor și serviciilor finale produse într-o țară într-o anumită perioadă. Cifra este dată, de obicei, în formate nominale și reale, cu ajustarea PIB-ului real pentru variațiile valorii monetare. Având în vedere amploarea acesteia, acest indicator este printre cele mai vizionate de piețele financiare.
Extinderea PIB-ului unei țări indică o economie în creștere, în timp ce o contracție a PIB-ului indică o încetinire a economiei unei țări.
În același timp, rata de creștere a PIB estimată a unei țări poate fi utilizată pentru a determina un nivel adecvat al datoriei suverane sau a determina dacă societățile care operează în țară sunt susceptibile de a se dezvolta.
# 2: Indicatori de ocupare a forței de muncă
Productivitatea și bogăția cetățenilor unei țări este, fără îndoială, determinantul final al succesului economic.
Indicatorii de ocupare a forței de muncă, cum ar fi forța de muncă, datele privind salariile și șomajul, estimează numărul de cetățeni angajați, precum și tendințele veniturilor (de exemplu, dacă acestea fac mai mulți bani decât înainte).
Piețele financiare urmăresc cu atenție acești indicatori de ocupare a forței de muncă, în special în țările dezvoltate care generează cea mai mare parte a veniturilor lor din cheltuielile interne de consum. O scădere a numărului de locuri de muncă este adesea antrenată de scăderea cheltuielilor de consum, ceea ce poate afecta statisticile PIB și perspectivele de creștere economică globală.
# 3: Indicele prețurilor de consum
Indicele prețurilor de consum ("IPC") măsoară modificările prețurilor bunurilor de consum și ale serviciilor achiziționate de către gospodării. Indicele este o estimare statistică creată utilizând prețurile dintr-un eșantion de elemente reprezentative colectate periodic. Adesea, aceste măsuri sunt folosite ca un indicator al inflației , care poate afecta pozitiv sau negativ moneda unei țări.
Piețele financiare urmăresc cu atenție cifrele IPC pentru semnele inflației. Creșterea inflației poate duce la rate mai mari ale dobânzii și la reducerea împrumuturilor, în timp ce deflația poate duce la scăderea ratelor dobânzii și la majorarea împrumuturilor, când vine vorba de politica băncilor centrale. Dar fără aceste politici, inflația poate de fapt să erodeze o evaluare relativă a valutei și să ajute exporturile (și invers).
# 4: Minutele Băncii Centrale
Băncile centrale creează o politică monetară și exercită un control semnificativ asupra economiei unei țări. În consecință, piețele financiare au tendința de a asculta îndeaproape fiecare cuvânt pe care bancherii centrali îl exprimă în mod public pentru indicii despre viitor. Bancnotele bancilor centrale sunt comunicate oficiale care conțin comentarii economice valoroase care pot semnala acțiunea viitoare a politicilor.
În SUA, Rezerva Federală emite ceea ce se numește "carte bej", care conține informații anecdotale cu privire la condițiile economice actuale de către fiecare Băncii Federale de Rezervă. Note similare sunt publicate de multe alte bănci centrale, inclusiv Banca Japoniei, Banca Centrală Europeană (BCE) și altele, pe o bază regulată sau semi-regulată.
# 5: PMI Manufacturing & Services
Indicele Managerului de Achiziții ("PMI") este un indicator economic dezvoltat de Markit Group și de Institutul de Management al Aprovizionării.
Prin analizarea lunară a întreprinderilor, indicele reflectă achiziționarea de bunuri și servicii de către manageri de achiziție. Cele două studii cele mai importante sunt indicele PMI Manufacturing și PMI Services.
Piețele financiare urmăresc indicii PMI Manufacturing și PMI Services ca principalii indicatori economici. La urma urmei, companiile încetă să cumpere materii prime imediat ce cererea se usucă, cu mult înainte ca alte rapoarte precum vânzările cu amănuntul sau cheltuielile de consum să indice orice problemă într-o economie.
Punctele cheie ale Takeaway
- Investitorii internaționali ar trebui să se familiarizeze cu indicatorii economici de bază pentru a-și avertiza potențialele oportunități sau amenințări în portofoliul lor.
- Cei mai importanți cinci indicatori economici sunt: PIB, IPC, indicatori de ocupare a forței de muncă, minute bancare centrale și date PMI.
- Acești indicatori economici ar trebui utilizați doar ca punct de plecare pentru cercetări ulterioare.