Greseli și ineficiențe ale pieței că investitorii inteligenți pot profita de la
Evitați exploatarea performanței și investiți în stocuri de valoare
Valorile stocurilor sunt cele care tranzacționează pentru mai puțin decât valorile lor intrinseci. Fondurile indexului de valori includ stocuri cu prețuri scăzute în raport cu câștigurile, vânzările și valorile contabile.
Momentul și investitorii în creștere de acțiuni, totuși, fac greșeala de a urmări performanța și de a cumpăra acțiuni pe măsură ce ajung la noi maxime. Acești investitori cred în tendință - un stoc în creștere va continua să crească în preț. Gama de investiții este că, odată ce raportul PE al acțiunilor devine prea mare , stocul devine supraevaluat și, în cele din urmă, prețul acțiunilor scade la valoarea justă.
În cele din urmă, este dificil pentru investitorul de moment să știe când să tragă și să vândă.
Pe termen scurt, există perioade în care valoarea depășește creșterea și invers. Cu toate acestea, pe termen lung, cercetarea este clară că investitorii de valoare depășesc investitorii din moment.
În ultimele câteva decenii, acțiunile cu valoare mare a capturilor au revenit cu 9,03%, iar stocurile cu creștere mare (impulsuri) au revenit cu 8,60% pe an. Deci, dacă ați investit 100.000 de dolari în valoare de acțiuni în 1990, la sfârșitul anului 2015, 10.000 de dolari ar fi în valoare de 94.694 dolari, în contrast cu 85.435 dolari pentru stocurile valoare.
Prin înclinarea portofoliului dvs. de investiții către valori și fonduri de valoare, veți putea profita de oportunitatea de a profita de impulsurile și de greșelile stocurilor de creștere ale altora.
Evitați fondurile fierbinți
O mare greșeală a investitorilor se află în topul fondurilor de anul trecut. S-ar putea să fiți ispitiți de acele liste de "fonduri de top performanță", dar investitorii care intră în aceste fonduri fierbinți prea târziu au tendința de a pierde.
Câștigătorii într-un an, tind să ajungă în pierdere în anii următori. Potrivit lui Mark Hulbert într-un articol recent MarketWatch, cel mai bun lucru pe care îl puteți face este "stați pe mâini".
Cu toate acestea, puteți găsi și oportunități de îmbogățire, evitând greșelile investitorilor în performanță și optați pentru o abordare a investițiilor de către un fond de indexare a pieței. Într-un studiu avangardist de 2.202 de fonduri gestionate în mod activ în 2001, doar 476 dintre aceștia au depășit indicele în următorii 15 ani. O altă sursă spune că investiția în fonduri de indici bate strategii active de investiții în management , de cele mai multe ori!
Cumpărați atunci când alți investitori sunt vânzători
Investitorii sunt condusi de teama si lacomie . După declinul pieței, mulți investitori se sperie și fac greșelile de a vinde. Aceasta este o strategie de pierdere, deoarece investitorii se blochează în pierderile lor. Apoi, după revenirea piețelor, aceiași oameni vor sări înapoi în apropierea vârfului pieței viitoare. Acest comportament se traduce în investitorul mediu pe termen lung, câștigând doar 3,79%, iar S & P 500 câștigând aproape 10%.
Puteți profita de frica investitorilor și de lăcomie atunci când vinde după scăderea pieței și cumpărați aproape de vârfurile pieței. Calea de îmbogățire a acestor greșeli iraționale de investitori este de două ori: în primul rând, alegeți o strategie de investiții și respectați-o.
Apoi, când piețele se află în starea de spirit, ridicați acțiuni suplimentare și țineți profit în timpul următoarei piețe a taurului.
Pentru a profita de ineficiențele pieței și de alte greșeli ale investitorilor, nu vă lăsați influențați de hype. Evitați mulțimea - gândiți-vă și reveniți. Când investesc, capetele răcoroase predomină și prosperă.
Barbara A. Friedberg este fostul manager de portofoliu și instructor de investiții universitare. Scrisul ei apare pe diverse site-uri web, printre care Robo-Advisor Pros.com și Barbara Friedberg Personal Finance .