Riscurile mari și pierderile mari așteaptă majoritatea investitorilor
Din păcate, ca și în toate lucrurile din viață, adevărul nu este atât de simplu. De fapt, se dovedește adesea că este tocmai contrariul, așa cum stocurile de penny vă pot șterge economiile în clipi de ochi.
Cum este posibil acest lucru? De la spread-urile mari de oferte / licitări la lipsa de lichiditate care pot face dificilă intrarea sau ieșirea dintr-o poziție, stocurile de penny sunt pline de pericole pe care chiar și cei mai experimentați investitori le evită. Această prezentare generală a fost creată pentru a vă ajuta să înțelegeți unele dintre cele mai mari riscuri. Cel puțin trebuie să plecați cu o înțelegere că cumpărarea acestor valori mobiliare are mai mult în comun cu jocurile de noroc în Las Vegas decât un program de investiții disciplinat. În medie, este posibil să pierdeți sume semnificative de bani care vă vor determina să vă întoarceți în călătoria dvs. pentru a crea venituri pasive, astfel încât să puteți trăi în afara numerarului generat de portofoliul dvs.
Ce stocuri de Penny sunt
Expresia "stoc de penny" este folosit pentru a descrie acțiunile unei companii care tranzacționează pentru sume foarte mici - de obicei, între 0,01 și 2,00 $ sau cam asa ceva, deși nu există reguli specifice și grele.
Unele instituții iau în considerare stocurile de bani care tranzacționează pentru mai puțin de 5,00 USD pe acțiune. Aceste companii, de multe ori, dar nu întotdeauna, au foarte mici capitalizări de piață , putine sau nici un profit, și operațiuni minime. Aproape întotdeauna tranzacționează pe foile roz sau pe piețele excesive, deoarece nici o bursă respectabilă nu le va permite să fie listate.
În circumstanțe rare, foștii giganți de chip albastru pot cădea de la înălțimile lor înalte, devenind stocuri de penny . Ultima dată când acest lucru sa întâmplat pe o scară largă a fost în timpul Recesiunii Mare din 2008-2009, când multe instituții financiare și bănci de investiții s-au rupt după ce au fost supraevaluate. Cei care nu au falimentat, dar care totuși doreau să păstreze o apreciere a respectabilității, au fost forțați să se supună împărțirii actiunilor inverse pentru a-și menține prețurile acțiunilor peste pragurile stocului de bani.
De ce oamenii sunt atrași să investească în acțiunile Penny
Motivul pentru care majoritatea oamenilor par a fi atras de a investi în acțiuni sunt că aceste companii fluctuează sălbatic în perioade foarte scurte de timp. Într-o singură săptămână, acțiunile ar putea fi de la 0,25 $ la 1,50 $. Investitorul naiv crede, "Wow! Dacă aș fi pus 10.000 $ în asta, aș fi putut să-l transform în aproape 60.000 $!" Este o iluzie, nu face nici o greseala.
Spre deosebire de stocurile de gigant albastru, care se bucură de o lichiditate profundă, unele dintre aceste companii ar putea să nu aibă cumpărători sau vânzători pentru zile la un moment dat. Dacă ați construi o poziție de la 0,25 $, atunci mergeți să o vindeți la 1,50 $ atunci când prețul a apărut pe declarația dvs. de brokeraj , s-ar putea să nu fie niciun cumpărător!
Ai putea pune o comandă de vânzare și ar sta doar acolo zi de zi, făcând nimic. Pentru a ilustra acest punct, am selectat aleatoriu un stoc de penny pentru a fi folosit ca un exemplu din lumea reală. Din motive de protecție a ignorantului, redactez numele și simbolul biletului pentru această firmă. Iată datele relevante:
- Prețul curent pe piață: 0,18 dolari / acțiune
- Licitație: N / A
- Cereți: N / A
- Zona zilei: 0,15 $ - 0,18 $ pe acțiune
- 52 săptămâni Gama: 0.04 dolari - 0.22 dolari pe acțiune
- Volumul mediu (3 luni): 5.989 acțiuni pe zi
- Capitalul de piață: 1,5 milioane de dolari
Dacă ați cumpărat acțiunile de la 0,15 USD în această dimineață, atunci ați încercat să le vindeți la 0,18 $ în această după-amiază, probabil că nu ați fi putut să o faceți. Valoarea reală a valorii totale a acțiunilor care se tranzacționează în fiecare zi variază, în medie, de la 239.56 dolari la 1.317,58 USD. Dacă v-ați prezentat cu 5.000 de dolari sau 10.000 de dolari, nu ați putut obține comanda dvs. completă fără a oferi un preț substanțial mai mare decât piața actuală, deoarece nu sunt atât de mulți vânzători care așteaptă să-și scape stocul.
S-ar putea să trebuiască să faceți o comandă de la $ 0.20 sau $ 0.25 pentru a atrage atenția.
Opusul este adevărat dacă ați fi un vânzător. Dacă ați fi construit o poziție în valoare de 10.000 de dolari, va trebui să vă petreceți multe, multe zile, vânzând un pic mic la un moment dat, dacă nu ați vrut să conduceți prețul în jos în mod substanțial. În caz contrar, ați putea pune întregul bloc pe piață pentru un preț mult mai mic - să zicem, aruncându-l la 0,12 dolari pe acțiune - și sperăm că cineva a intrat și a cumpărat-o de la tine.
În plus, dacă ați încercat în mod intenționat să influențezi prețul acțiunilor prin plasarea comenzilor într-un mod abuziv, veți fi rapid prins de către Comisia pentru valori mobiliare și de burse, veți fi în fața unor amenzi mari care vor compensa eventualele câștiguri potențiale pe care le-ați putea în afara procesului și, dacă ați comis un păcat deosebit de grav, poate chiar să mergeți în închisoare sau să nu aveți dreptul să lucrați în industria valorilor mobiliare pentru tot restul vieții!
Nu este pur și simplu nevoie de schimburi de mărfuri Penny
Realitatea situației este că nu există niciun motiv inteligent pe care un investitor trebuie să-l comercializeze sau să-l dețină în orice tip de portofoliu. Riscurile sunt pur și simplu prea mari pentru a compensa orice beneficii percepute. Deși pare plictisitor, un fond diversificat, cu un indice de cost redus , este o alegere superioară pentru mulți investitori noi. În aproape toate perioadele de 25 de ani, cu dividende reinvestite , o astfel de filozofie a investițiilor a produs randamente nominale înainte de impozitare de aproape 10% pe an, ceea ce a dus la creșterea semnificativă a bogăției reale în timp.
Balanța nu oferă servicii și consultanță fiscală, de investiții sau financiare. Informațiile sunt prezentate fără a lua în considerare obiectivele investiționale, toleranța la riscuri sau circumstanțele financiare ale unui anumit investitor și ar putea să nu fie adecvate pentru toți investitorii. Performanțele anterioare nu indică rezultate viitoare. Investițiile implică riscuri, inclusiv pierderea posibilă a principalului.