De ce Prețurile Lucrurilor de care aveți nevoie de cele mai multe schimbări în fiecare zi?
Cumpărătorii contractelor futures pentru alimente, energie și metal, pentru a stabili prețul mărfii pe care o cumpără.
Aceasta reduce riscul ca prețurile să crească. Vânzătorii acestor mărfuri utilizează contracte futures pentru a garanta că vor primi prețul convenit. Acestea elimină riscul scăderii prețurilor.
Aceasta deoarece prețurile mărfurilor se schimbă săptămânal sau chiar zilnic. Prețurile contractului se modifică de asemenea. De aceea costurile dvs. de carne, benzină și aur se schimbă atât de des.
Cum funcționează
Dacă prețul mărfii subiacente crește, cumpărătorul contractului futures face bani. El primește produsul la prețul inferior, convenit și îl poate vinde acum la prețul de piață de astăzi. Dacă prețul scade, vânzătorul futures face bani. El poate cumpăra marfa la prețul de piață inferior de astăzi și îl poate vinde cumpărătorului la un preț mai mare, convenit.
Dacă comercianții de mărfuri trebuiau să livreze produsul, puțini oameni ar face-o. În schimb, aceștia pot îndeplini contractul furnizând dovada că produsul este în depozit.
Aceștia pot, de asemenea, să plătească diferența de numerar sau să furnizeze un alt contract la prețul pieței.
Cum să investești
Cele mai sigure modalități de a investi în contractele futures pe mărfuri sunt prin intermediul fondurilor de mărfuri. Acestea pot fi fonduri tranzacționate la bursă sau fonduri mutuale de mărfuri. Aceste fonduri încorporează spectrul larg de contracte futures pe mărfuri care apar la un moment dat.
Tranzacțiile cu contracte futures pe mărfuri și opțiuni sunt foarte complicate și riscante. Prețurile de mărfuri sunt foarte volatile . Piața este plină de activități frauduloase. Dacă nu sunteți complet sigur de ceea ce faceți, puteți pierde mai mult decât investiția inițială.
Înainte de a investi, citiți Profilul mărfurilor și Tranzacțiile de tranzacționare pe marginea mărfurilor . De asemenea, examinați Ghidul CTFC privind activitatea frauduloasă și Centrul său educațional.
Cum afectează prețurile
Contractele futures pe mărfuri evaluează cu precizie prețul materiilor prime, deoarece acestea tranzacționează pe o piață deschisă. De asemenea, acestea prognozează valoarea mărfii în viitor. Valorile sunt stabilite de către comercianți și analiștii lor. Ei petrec toată ziua în fiecare zi cercetând mărfurile lor . Prognozele includ instantaneu știrile din fiecare zi. De exemplu, dacă Iranul amenință să închidă strâmtoarea Hormuz, prețurile materiilor prime se vor schimba dramatic.
Uneori, contractele futures pe mărfuri reflectă emoția comerciantului sau a pieței mai mult decât cererea și oferta. Speculatorii preconizează prețuri pentru a obține un profit dacă apare o criză și anticipează o lipsă. Atunci când alți comercianți văd că prețul unei mărfuri riscă să crească, ei creează un război de licitare. Asta face ca prețul să fie și mai mare.
Dar elementele de bază ale ofertei și ale cererii nu s-au schimbat. Când criza se va sfârși, prețurile se vor prăbuși înapoi pe pământ.
De asemenea, mărfurile sunt tranzacționate în dolari SUA. Pe măsură ce valoarea dolarului crește, prețul mărfurilor scade. Asta pentru că comercianții pot obține aceeași cantitate de mărfuri pentru mai puțini bani. (Sursa: " Relații inverse între dolar și mărfuri ")
Exemple
Ulei. Comercianții iau în considerare toate informațiile despre oferta și cererea de petrol, precum și despre considerentele geopolitice. Acest lucru afectează prețurile petrolului. Iată aceste ipoteze în spatele prețurilor petrolului care afectează economia atât de semnificativ. Asta pentru că prețul petrolului influențează toate bunurile și serviciile produse în America.
De exemplu, în 2008, prețul petrolului sa ridicat. A fost în ciuda faptului că cererea la nivel mondial a scăzut, iar oferta globală a crescut.
Administrația de Informații pentru Energie a raportat că consumul de petrol a scăzut de la 86,66 milioane barili pe zi (bpd) în al patrulea trimestru al anului 2007 la 85,73 milioane bpd în al doilea trimestru al anului 2008. În aceeași perioadă, aprovizionarea a crescut cu 85,49 milioane bpd până la 86,17 milioane bpd. Conform legilor ofertei și cererii, prețurile ar fi trebuit să scadă. În schimb, până în luna mai prețurile au crescut cu aproape 25%, de la 87,79 dolari la 110,21 dolari pe baril de petrol.
EIM a raportat că "fluxul investițiilor pe piețele de mărfuri" a provocat această tendință. Comercianții au deviat bani din bunuri imobiliare sau din stocuri în contracte futures pe petrol. Mai târziu în acel an, comercianții de mărfuri frenetice au condus prețul până la nivelul maxim de 145 de dolari pe baril.
În 2011, prețurile petrolului nu au început să crească până în luna mai, iar prețurile la gazele naturale s-au redus imediat. Acesta a fost un rezultat al comercianților care anticipau prețurile ridicate la petrol și gaze, datorită cererii mai mari din sezonul de vară. Petrolul reprezintă 72% din prețul gazelor. Când prețurile petrolului cresc, acesta apare de regulă în prețurile gazelor cu trei până la șase săptămâni mai târziu. Pentru mai multe informații, consultați modul în care prețul țițeiului afectează prețurile la gaze .
În 2012, Iranul a amenințat că va închide strâmtoarea Hormuz, una dintre cele mai strategice benzi de transport maritim pe plan mondial. Comercianții au îngrijorat că o eventuală închidere a strâmtorii ar limita aprovizionarea cu petrol. Ei au înaintat prețuri petrolului în martie, trimițând prețuri la gaz mai mari în aprilie.
În ianuarie 2013, comercianții au anunțat majorarea prețurilor la petrol la începutul anului. Iranul a creat teama jucând jocuri de război în apropierea strâmtorii. Până la 8 februarie, prețul petrolului a crescut la 118,90 USD / baril, iar prețul gazelor la prețul de 3,85 USD a fost stabilit până la 25 februarie. Pentru mai multe detalii, vedeți ce face prețurile la petrol atât de mari?
Metale. În 2011, aurul a atins un maxim de 1895 dolari / uncie. Cererea și oferta nu s-au schimbat, însă comercianții au înaintat prețuri la aur ca răspuns la temerile legate de incertitudinea economică continuă. Aurul este adesea cumpărat în momente de dificultate, deoarece mulți îl văd ca un refugiu sigur. Pentru mai multe informații, consultați Prețurile de aur și Economia Statelor Unite .
În 2014, indicele dolarului a crescut cu 15%. Până în 2015, prețurile la aluminiu au scăzut cu 19%, iar prețurile la cupru au scăzut cu 27%. Uleiul a fost lovit cel mai rău, deoarece prețurile au scăzut la un nivel scăzut de 6 ani. (Sursa: "Cupru, cădere de aluminiu până la șase ani scăzut", Wall Street Journal, 3 august 2015.)
De asemenea, oferta și cererea au avut un impact. Economia Chinei a început să încetinească, reducând cererea de cupru. Ca parte a reformelor sale economice , China se deplasează de la cheltuielile de construcție la cele de consum. Vroia să se bazeze mai puțin pe exporturi și mai mult pe cererea internă. Aceasta a redus și mai mult necesarul de cupru, deoarece construcția de locuințe utilizează mult mai mult cupru decât produsele de consum. Industria de construcții din China a utilizat 3 milioane până la 4 milioane de tone pe an. Aceasta este egală cu ceea ce a fost folosit de întreaga economie a Statelor Unite, Japoniei, Canadei și Mexicului.
În același timp, China a adăugat la aprovizionarea cu mărfuri, în continuare scăderea prețurilor. În 2014, țara a produs 52% din aluminiu la nivel mondial. Aceasta a sporit această sumă în 2015, adăugând 10% la aprovizionare. (Sursa: "Metal Meltdown", Bloomberg BusinessWeek, 11 octombrie 2015.)
În iulie 2015, Shanghai Gold Exchange a vândut 200 de milioane de dolari de aur. Asta a trimis prețurile în întreaga lume. Acesta a comercializat 316 de tone în iulie, o creștere de 44% față de 2014. Banca Chinei a devenit parte a mecanismului de stabilire a prețurilor Gold Fix din Londra. Shanghai Futures Exchange tranzacționează 31 de procente din oțel, zinc și aluminiu. Bursa de metale din Londra a fost cumpărată de către Bursa de la Hong Kong . (Sursa: "Aperitatea gigantului" , WSJ , 26 august 2015)
Alimente. În 2008, comercianții de mărfuri au creat prețuri ridicate la alimente . Aceasta a dus la revolte în țările mai puțin dezvoltate. În primul rând, comercianții au deturnat fonduri de pe piețele de acțiuni falimentare în grâu, porumb și alte produse de bază. În al doilea rând, au deturnat și fondurile în prețurile petrolului. Au creat costuri de distribuție mai mari pentru alimente. (Sursa: "Boom-ul mărfurilor continuă să se rostogolească", BBC, 16 ianuarie 2008. "Revoltele și instabilitatea se răspândesc ca prețurile la alimente", CNN, 18 februarie 2008.)