Indicele include, în prezent, Trezoreriile SUA , emisiuni guvernamentale, obligațiuni corporative , credite ipotecare garantate de agenție, valori mobiliare garantate cu active și titluri garantate cu ipotecă comercială . "Indicele S & P 500 măsoară performanța celor mai mari 500 de companii din piața de valori din SUA.
Aflați mai multe despre modul în care acțiunile și obligațiunile sunt stocate pe termen mai lung.
Tabelul de mai jos prezintă randamentul celor doi indici, pe an, în cei 34 de ani calendaristici între 1980-2013, urmat de unele statistici pentru fiecare dintre acestea.
| An | Barclays Agg. | S & P 500 | Diferență |
| 1980 | 2,71% | 32.50% | -29.79% |
| 1981 | 6,26% | -4.92% | + 11,18% |
| 1982 | 32.65% | 21.55% | + 11,10% |
| 1983 | 8,19% | 22.56% | -14.37% |
| 1984 | 15.15% | 6,27% | + 8,88% |
| 1985 | 22.13% | 31.73% | -9.60% |
| 1986 | 15.30% | 18,67% | -3.37% |
| 1987 | 2,75% | 5,25% | -2.50% |
| 1988 | 7,89% | 16,61% | -8.72% |
| 1989 | 14,53% | 31.69% | -17.16% |
| 1990 | 8,96% | -3.11% | + 12,07% |
| 1991 | 16.00% | 30.47% | -14.47% |
| 1992 | 7,40% | 7,62% | -0.22% |
| 1993 | 9,75% | 10.08% | -0.33% |
| 1994 | -2.92% | 1,32% | -4.34% |
| 1995 | 18.46% | 37.58% | -19.12% |
| 1996 | 3,64% | 22.96% | -19.32% |
| 1997 | 9,64% | 33.36% | -23.72% |
| 1998 | 8,70% | 28.58% | -19.88% |
| 1999 | -0.82% | 21.04% | -21.86% |
| 2000 | 11.63% | -9.11% | + 20,74% |
| 2001 | 8,43% | -11.89% | + 20,32% |
| 2002 | 10.26% | -22.10% | + 32,36% |
| 2003 | 4.10% | 28,68% | -24.58% |
| 2004 | 4,34% | 10.88% | -6.54% |
| 2005 | 2,43% | 4,91% | -2.48% |
| 2006 | 4,33% | 15.79% | -11.46% |
| 2007 | 6,97% | 5,49% | + 1.48% |
| 2008 | 5,24% | -37.00% | + 42,24% |
| 2009 | 5,93% | 26.46% | -20.53% |
| 2010 | 6,54% | 15.06% | -8.52% |
| 2011 | 7,84% | 2.11% | + 5,73% |
| 2012 | 4,22% | 16.00% | -11.78% |
| 2013 | -2.02% | 32.39% | -34.31% |
Barclays Statistici agregate
Ani pozitivi: 31 din 34
Cea mai mare întoarcere: 32,65%, 1982
Cel mai mic randament: -2,92%, 1994
Rata medie anuală (1980-2013): 8,42%
( Notă: acesta este pur și simplu câștigul mediu, nu o rentabilitate medie anuală medie ).
S & P 500 Statistici
Anii pozitivi: 28 din 34
Cea mai mare întoarcere: 37,58%, 1995
Cel mai mic randament: -37.00%, 2008
Creștere medie anuală: 13,92%
Statistici comparative:
Anii de împrumuturi depășesc: 10 din 34
Cea mai mare marjă a dobânzii aferente obligațiunilor: 42,24%, 2008
Cea mai mare marjă a obligațiunilor pentru subperformanță: -34,31%, 2013
Cum ar fi avut o alocare de 50-50 între cei doi indici?
Anii pozitivi: 30 din 34
Cea mai mare întoarcere: 28,02%, 1995
Cel mai mic randament: -15,88%, 2008 (celelalte au fost 2002 (-5,92%), 2001 (-1,73), și 1994 (-0,80%)
Creștere medie anuală: 11,17%
Acest lucru arată că investitorii ar fi renunțat la aproximativ 20% din rentabilitatea acțiunilor cu împărțirea de 50-50, dar portofoliul combinat ar avea, de asemenea, un risc mai scăzut.
Return Data, 1928-2013
Odată ce eșantionul este mărit, diferența de performanță crește. Federal Reserve Bank of St. Louis a măsurat randamentele acțiunilor, facturile de trezorerie și obligațiunile de trezorerie de 10 ani începând cu anul 1928. Rețineți că acestea reprezintă investiții diferite decât cele prezentate mai sus, deoarece nici S & P 500 sau Barclays Aggregate nu datează atât de departe . Trei feluri principale sunt:
- Stocurile au avut o rentabilitate anuală de 11,50% în perioada 1928-2013, în timp ce titlurile de stat și obligațiunile T au fost în medie de 3,57%, respectiv 5,21%.
- $ 100 investite în acțiuni în 1928 ar fi crescut la 255.553,31 dolari până la sfârșitul anului 2013, în timp ce 100 dolari în titluri de stat și T-obligațiuni ar fi crescut la $ 1.972,72 și respectiv $ 6.925.7940.
- Titlurile de stat au generat profituri pozitive în toți 85 de ani calendaristici, în timp ce dobânzile T au crescut în 69 din cei 85 de ani (81%), iar stocurile au crescut cu 61% (72%).