1. Stabilirea sau dobândirea unei afaceri care generează returnări astronomice asupra capitalului propriu
Cea mai sigură cale de a construi o avere enormă este de a începe sau de a dobândi o afacere care are trei caracteristici.
În primul rând, aceasta generează rentabilități ridicate ale capitalului propriu . În al doilea rând, este scalabil; ceea ce înseamnă că managementul poate continua să se extindă cu ușurință, cum ar fi modelul Cookie-cutter al lui McDonald's sau Wal-Mart. În cele din urmă, întreprinderea trebuie să se laude cu un avantaj competitiv îndelungat (ceea ce Warren Buffett numește " valoarea francizei "). Acest lucru poate lua forma unui monopol reglementat sau de facto, cum ar fi un oraș cu un singur ziar înapoi la mijlocul secolului al XX-lea, protecția brevetului pe un drog sau o formulă cheie, nume de marcă cum ar fi Coca-Cola sau un arhetip cultural, cum ar fi Tiffany & Co.
Multe dintre cele mai mari companii de pe Wall Street, care sunt deținute astăzi de societățile de capital privat, au fost demarate în acest mod. Gândiți-vă la Microsoft, Apple, Wal-Mart, Target, Limited, Dell, Home Depot, Yankee Candle, Banca de Granit și CitiBank. Metodele au fost diferite; unii au fost comercianții cu amănuntul demarați de antreprenori, în timp ce alții erau întreprinderi preluate de ingineri financiari inteligenți care știau cum să structureze o afacere.
Ei au oferit un vehicul care le-a permis să câștige mai mulți bani decât munca lor singură. Aceasta este cheia. Nu puteți construi o avere respectabilă dacă vă bazați pe munca voastră pentru a genera venituri. Proprietarul unui lanț de bănci colectează veniturile din dobânzi, deoarece are cină de Crăciun cu familia sau merge la pescuit.
Comparați-le cu o servitoare de serviciu care trebuie să se arate și să toarne toaletele pentru a-și susține familia.
Singurul cel mai important factor în selectarea unei afaceri este rentabilitatea capitalului propriu. Pe termen lung, chiar dacă ar trebui să ridici acțiuni sau companii pentru mult mai puțin decât au meritat, va fi extrem de greu să profiți mai mult decât rata pe termen lung obținută din capitalurile proprii. Pentru informații despre componentele care cuprind ROE, citiți despre analiza DuPont și despre modul în care puteți să o aplicați în propria viață sau afacere.
2. Nu vă diluează poziția de capital
Familia lui Sam Walton deținea peste 40% din Wal-Mart. În primii ani, Bill Gate avea aproximativ 44% din Microsoft înainte de a începe să vândă acțiuni pentru fundația și diversificarea sa. Warren Buffett deține peste 30% din Berkshire Hathaway . Observați un model? Pentru a construi o avere cu adevărat epică, trebuie să dețineți cât mai mult din companie. De multe ori, asta înseamnă că nu diluează acțiunile prin tipărirea mai multor certificate pentru achiziții excesive.
De ce sunt puțini oameni capabili să facă acest lucru? Creșterea unei afaceri ia capital. Dacă nu sunteți deja bogat, singura modalitate de a evita emiterea de acțiuni este să împrumutați, astfel încât datoria să constituie o mare parte a structurii de capitalizare sau să dețineți o companie care vă permite să utilizați banii altor persoane, cum ar fi o societate de asigurări care generează care sunt investite în acțiuni, obligațiuni și alte active.
3. Profitați de o lege fiscală favorabilă
O modalitate de a vă construi averea este să vă asigurați că păstrați cât mai mulți bani posibil. Aceasta include colaborarea cu consilierii financiari etici și inteligenți și contabilii publici autorizați, care vă pot ajuta să vă structurați afacerile, astfel încât să aveți mai mulți bani pentru dvs. și acționarii dvs. pe termen lung. Aceasta va include strategii cum ar fi achiziționarea de acțiuni comune pe care le țineți blocate de zeci de ani, pentru a profita în cele din urmă de pragul de bază . Este nevoie de găsirea modalităților de a maximiza suma pe care o puteți pune în structura fiscală gratuită, cum ar fi relativ noul Roth 401 (k) .